Понятие опциона произошло от английского слова option – официальный документ, на основании которого покупатель обладает уверенностью, что сделка по определенному активу, будет совершена по предварительно достигнутым договоренностям.
Но, стоит заметить, что это не обязанность покупателя, а только возможность, и по факту опцион - это виртуальный электронный документ, каждый из которых создается только на основании реальных активов.
Биржевые опционы имеют определенное время жизни и к установленному сроку они погашаются, поэтому, как и фьючерсы, они относятся к срочному рынку. Сделка по опционам работает по схеме «сначала сделка, а потом или деньги или стулья».
Пример: покупатель приобретает опцион на покупку RUB по ставке 1,234, а к вечеру, когда ставка меняется на плюс 20 пунктов, покупателю выгодно купить и актив этого опциона.
Продавец уже не вправе отказать, так как он получил маржу за опцион. Покупая актив по ставке 1,234, покупатель тут же его продает обратно продавцу уже по новой ставке.
По факту: сделок на продажу и покупку не происходит, а покупателю просто перечисляется разница через клиринговую палату со счета продавца на счет покупателя. Если сделка по покупке актива невыгодна покупателю, то он теряет только стоимость опциона. Мы рассмотрели опцион на покупку (call), аналогичная ситуация и с опционом на продажу (put).
Для получения быстрой выгоды, достаточно спрогнозировать линии тренда, для чего активно применяются советники и трендовые индикаторы. Маржа от таких сделок всегда плавающая, заранее можно знать возможные потери, но для прогнозирования уровня выигрыша требуется тщательный анализ.
Благодаря этому, на срочном рынке, в частности торговля опционами, данный процесс достаточно популярен на просторах Интернет. Если вы обратите внимание на статистику выполняемых опционов, то станет понятно, что крупные продавцы тщательно прогнозируют ситуации и используют опционы с целью хеджирования своих фьючерсных сделок.
При этом, в отличие от торговли опционами на форекс, для биржевых опционов все характеристики устанавливаются самой биржей, а участники договариваются только о размере премии. При этом устанавливаемая (отображаемая) котировка равна среднеарифметической величине вознаграждений по выбранному опциону за последний рабочий день.
Рассмотрим вероятную тактику использования опционов
Продажа валюты будет предпочтительней, если за последние сутки отношение количества продавцов к покупателям опциона вашей валюты будет в коридоре 1,2-1,5.
Если это отношение в коридоре 0,5-0,8, значит, наблюдается рост тренда и рекомендуется покупать валюту. В каком-то смысле отношение продавцов и покупателей выступает индикатором поведения тренда. Но необходимо заметить, если вы рассматриваете месячные опционы, то отношению стоит доверять, когда количество опционов месяца сравнимо со средним количество за другие месяцы.
Если посмотреть график цен выполнения опционов за месяц, как call, так и put, то можно заметить, что существуют основные уровни продаж и покупки.
Разберем это на примере банка
На сентябрьский call по USD линии опционов в коридоре от 1,320 до 1,370, а линия put - в коридоре 1,230 до 1,270. Покупатели посчитают, что call в скором времени будет пробивать как уровень сопротивления, так и поддержки, и на этом они смогут сыграть.
Продавцы будут основывать свои прогнозы на том, что опцион не выйдет за свои рамки, опцион останется невыполненным, а им достанется стоимость опциона. И обратная ситуация - с сентябрьским put.
Также возможна ситуация, когда банк является продавцом опционов на покупку USD, и наблюдает, как на спот-рынке стоимость USD приближается к выполнению опциона, заходит на спот-рынок и влияет на рост валюты, чтобы не потерять от выполнения опциона.
На этом примере видно, что планка выполнения является уровнем сопротивления, а нижняя уровнем поддержки и банк применил стратегию отбоя от уровня.
Примечание: Опционы, срок по которым истекает в конце квартала, создают наиболее значимые уровня.
Опционы форекс считаются валютными опционами, работы с которыми происходит на не биржевом рынке форекс. Выбирая классические опционы, трейдер будет работать по схеме спекуляции или хеджировать свои сделки.
Безусловно, трейдер работающий с опционами, более защищен, по сравнению со своими коллегами без опционов. Как уже указывалось выше, не биржевые опционы являются более гибким инструментом, благодаря чему повышается их ликвидность. Для примера, биржевые опционы создаются от одного до нескольких месяцев, рынок форекс допускает отсчет сроков от нескольких дней.
Биржевые опционы появились в 1973 году, до этого применялись только не биржевые. Условия не биржевых сделок не имеют единых стандартов, обговариваются только участниками, и работа с ними сравнима с работой по форвардным контрактам.
В нынешнее время, сделки, не учтенные в статистике бирж, по-прежнему популярны. Так как только здесь возможно устанавливать свои сроки и характеристики опционов.
Многие финансовые структуры используют именно не биржевые опционы при хеджировании своих сделок. Биржи тоже не стоят на месте, и предпринимают попытки привлечения операций на свою сторону, стараясь сделать инструменты более гибкими, например, FLEX–опционы позволяющие менять сроки сделок и страйковые цены.
С 2008 года бинарные опционы форекс постоянно увеличивают свою популярность. Они обладают рядом значительных отличий от классических опционов, их результат определяется фактом свершения события в определенный временной промежуток.
Существует множество типов бинарных опционов.
Приведем для примера Европейскую группу
- European Digital – группа опционов «Уровень», делятся на опционы «Above» и опционы «Bellow».
- Above – опцион «Выше», выгоден покупателю, когда в установленный промежуток времени тренд будет выше установленного барьера. Если тренд не достиг определенного барьера - продавец остается в выигрыше.
- Bellow – опцион «Ниже», выгоден покупателю, если на момент контрольного срока тренд будет ниже договоренного барьера. Иначе - покупатель теряет оплату за опцион и остается ни с чем, а продавцу остается стоимость опциона.
- European Digital Range – группа опционов «Коридора цен». Как уже можно догадаться из названия, смысл заключается в ставках: выйдет цена из коридора или останется внутри.
- Inside – покупатель остается в выигрыше, если поставит, что тренд останется внутри коридора. Продавец в этой ситуации проигрывает.
- Outside – продавец в выигрыше, если цена на срок окончания опциона будет внутри коридора. Покупатель же, останется в проигрыше.
Разберем на примере работу с бинарным опционом
При желании вы можете открыть
учебный счет и попробовать поработать с опционами, как классическими та и бинарными.
Предположим курс USD/RUB 1,260. Покупатель приобретает бинарный опцион за 15руб, с условием, что до конца дня курс пробьет отметку 1,300.
По факту мы видим, что отметка преодолела 1,311. Но для покупателя главное, что пройден рубеж 1,300 и его выигрыш составляет 25 руб. Если бы курс не достиг уровня 1,300, то потери бы составили 15 руб. В случае если бы покупатель приобретал классический call, то его прибыль заранее спрогнозировать нельзя, в данной ситуации она бы составила 36 руб.
Используя бинарные опционы, упрощается процесс прогнозирования тренда, и планирования стратегии, так как заранее известно, сколько именно может быть в прибыли и сколько в убытке.
Главным отличием бинарного опциона от классического является заранее известный размер выигрыша и проигрыша.
Используя бинарные опционы, покупатель избавляется от анализа выполнения опциона и делает торговлю более прозрачной для понимания. Торговать таким опционом гораздо проще, чем классическим.
Платформы бинарных опционов не загружены инструментами для анализа и для работы с ними достаточно обычного Интернет браузера, можно работать с ними круглосуточно.
Но, это не означает, что нельзя использовать индикаторы форекс для бинарных опционов. Индикаторы это инструменты технического анализа для принятия решений и их использование целиком зависит только от вашего выбора. Внебиржевые опционы избавлены от маржи брокеров, существует лишь спред.
Успешной вам торговли!
Похожие статьи:
База Знаний → Что такое бинарные опционы?
Стратегии → Стратегии по бинарным опционам
База Знаний → Брокеры бинарных опционов
Стратегии → Бинарные опционы: выбор стратегии
База Знаний → Как заработать на бинарных опционах – полезные советы
- 2550635
Роботы для торговли
Статьи
База Знаний
